Русский текст (перефразированный)
Потребителям, вероятно, не стоит ожидать снижения цен на компоненты в ближайшие годы. Несмотря на предыдущие прогнозы о возможном спаде на рынке памяти, наблюдается противоположная тенденция: ведущие технологические компании активно заключают многолетние контракты на поставку оперативной памяти DRAM. Согласно информации от поставщиков, крупные игроки, такие как Google и Microsoft, стремятся обезопасить себе стабильные объемы поставок на долгосрочную перспективу.
Ранее рынок был взбудоражен слухами о том, что инновационный алгоритм сжатия TurboQuant от Google способен положить конец текущему «суперциклу» в индустрии памяти. Эти предположения вызвали беспокойство среди розничных продавцов и некоторых звеньев цепочки поставок, что привело к снижению рыночной капитализации производителей и падению цен на модули DDR5 по всему миру. Однако недавние отчеты указывают на то, что такие опасения могли быть необоснованными.
Издание Hankyung сообщает, что южнокорейская компания SK hynix приближается к завершению переговоров с Microsoft о заключении масштабного трехлетнего контракта на поставку памяти DDR5. Эта сделка, ориентировочная стоимость которой составляет десятки триллионов вон, вступит в силу уже в этом году.
Аналитики подчеркивают, что подобные соглашения указывают на две важные рыночные тенденции. С одной стороны, производители памяти стремятся гарантировать себе стабильный спрос на несколько лет вперед, что способствует более эффективному планированию производства и прогнозированию доходов. С другой стороны, подписание трехлетних контрактов может свидетельствовать о том, что текущий цикл роста рынка памяти продлится дольше, чем предполагалось ранее, возможно, даже после 2028 года.
Для крупных облачных провайдеров (гиперскейлеров) приоритетом является не минимизация затрат, а обеспечение достаточного количества модулей DRAM для развития и поддержания их инфраструктуры. По некоторым данным, расходы на память уже составляют более 30% от их совокупного бюджета, что подчеркивает критическую важность данного компонента. Вследствие этого рынок трансформируется из конкуренции цен в соревнование за гарантированный доступ к поставкам.
English Text (Paraphrased & Translated)
Consumers likely shouldn’t expect lower component prices in the coming years. Despite earlier predictions of a potential downturn in the memory market, an opposing trend is emerging: leading technology companies are actively entering into multi-year contracts for DRAM memory supply. According to supplier information, major players like Google and Microsoft are striving to secure stable supply volumes for the long term.
Previously, the market was rattled by rumors that Google’s innovative TurboQuant compression algorithm could end the current ‘supercycle’ in the memory industry. These speculations caused concern among retailers and some parts of the supply chain, leading to a decrease in manufacturers’ market capitalization and a global drop in DDR5 module prices. However, recent reports indicate that such fears may have been unfounded.
Hankyung reports that the South Korean company SK hynix is nearing the completion of negotiations with Microsoft for a massive three-year contract to supply DDR5 memory. This deal, estimated to be worth tens of trillions of won, is set to take effect this year.
Analysts emphasize that such agreements point to two significant market trends. On one hand, memory manufacturers aim to guarantee stable demand for several years ahead, which contributes to more effective production planning and revenue forecasting. On the other hand, the signing of three-year contracts may indicate that the current memory market growth cycle will extend longer than previously anticipated, possibly even beyond 2028.
For large cloud providers (hyperscalers), the priority is not cost minimization, but rather securing a sufficient quantity of DRAM modules for the development and maintenance of their infrastructure. According to some data, memory expenditures already account for over 30% of their total budget, underscoring the critical importance of this component. Consequently, the market is transforming from price competition into a race for guaranteed access to supplies.